一位漫步者的告白

1.對象：星展豐盛理財客戶(存款、有價證卷、定期存單、投資商品(現值)等價值須超過台幣200萬)或消費金融OBU(國外持有與星展銀行關聯之戶頭)客戶。

過年前某外商銀行公布個人財務健檢調查結果，受訪者平均期望的「理想」退休存款，竟高達7800萬元，這是一般人窮其一生都賺不到的錢，卻期望退休後能有這些錢可以花，盲從的媒體也一窩蜂起哄討論這個議題，不禁感嘆媒體治國下無知的民眾竟自以為安居樂業，彷如歐豬五國-希臘的翻版。

※到底需要多少錢才夠？

受訪者：

有關於你的提案所給予的利率好像還是少了一些，有沒有更好的基金可投資，每年平均10％，像美國的Health care 基金，從去年開始，美國每天有一萬人到達65歲，這些人每人每天吃藥看病住院照護，未來20年所費不滋，這類基金過去20年平均每年漲10％，是很好的投資標的。

1.基本上該基金交易成本同台灣50指數，買賣手續費0.1425%，賣出交易稅0.1%，惟申購單位為50萬股(淨值：11860，單筆金額為鉅額)，每單位基數再酌收5000元手續費(換算為1%/單位)，這樣的成本就比台灣50指數高了1%，請考量價差或配息是否能彌補。(P.16)

增補事宜：

豐藝(6189)繼續持有至104年2月25日，股價來到37.6全數賣出

在投資界裡，你是否總是見人獲利，自己卻總是處於套牢邊緣；好不容易獲利，卻錯過真正的波段。別灰心，這只不過證明你是一個正常人。若想變成人人稱羨的異類，穩賺10％！只要掌握四大族群：成熟型產業、成長型產業、主力公股以及總經趨勢股，加上操作策略(逢低布局、逢高減碼、避險)，你就銅皮鐵骨，刀槍不入啦！

※高基期

對於金融界爾虞我詐的騙局已有顯著的認知
也對自己10多年來累積的經驗與專業充滿自信

總算有人願意在投資前聽聽我的建議了，雖然說我並沒有多大的本事(至少有高業證照)，但至少我有能力給予一般投資民眾最衷肯的建議，讓他們能少走點冤枉路，甚至不至於被騙。

今天要講的案例是「合作金庫新春限時專案」。標榜人民幣投資3個月、利率3.88%，門檻為2萬人民幣。這乍看誘人的投資商品倒是吸引了許多剛領年終獎金的白領階級的目光，藉由資訊傳遞瞬間家喻戶曉，有意願的同事基於謹慎，因此詢問我的專業建議(當然，他之前已經有買賣經驗了)。

你聽過「霍桑效應」嗎？俗稱天竺鼠效應。研究員發現只要天竺鼠知道你在觀察牠，行為就會變得不一樣。換句話說，如果自己是「被觀察者」行為就會改變，如在考試時老師站後面學生比較不敢做弊，家裡有裝監視器外勞比較不敢做怪。因此，北市上網公布十大違停熱點，希望藉由愈多人關注這些路段，讓交通慢慢改善。

如果由上述例子衍生，是否可以藉由公布投資人經常犯的錯誤，來有效遏止這樣的事件繼續發生呢？這樣的想法很值得一試，姑且整理出十點投資人常犯的錯誤。

金管會剛公佈去年的投資表現，外匯虧損達527億元，儘管金管會裡有很多投資專家，卻還是以投資失利收場。前述案例讓人不禁質疑所謂專家的專業，究竟只是一條訓練有素的狗，還是不懂變通的蠢蛋？可以確定的是：他們沒有創造獲利的本事，這一點有失專家的顏面。雖然專家不一定能在投資市場內獲利，但理論上應該要比普通人強，這虧損的結果不只令人震驚，其幅度還令人感到意外，不禁開始擔憂各退撫基金是否能持穩，亦或要擇時投下震撼彈，讓全民買單。

最近在一個有關退休投資計畫的講座裡，有人提出對外幣投資的疑問，亦有媒體探討關於年輕人在儲蓄置產初期的投資策略。顯而易見的是對於外幣的投資多數不被看好，原因是蝕多賺少，除非具有十分獨到的眼光(內線交易)，或是資本雄厚(口袋夠深)，我想一般投資人普遍欠缺這樣的條件吧，難怪講座的結論是：不建議年輕人(新手)進場當待宰羔羊。